El ejercicio 2009 se ha desarrollado en un difícil entorno para el sistema financiero: la actividad productiva ha sufrido un descenso generalizado que ha provocado una ralentización en el crecimiento del negocio bancario, a la vez que la morosidad en el sistema ha continuado con su tendencia creciente. Por otro lado, los tipos de interés se han situado en mínimos históricos. En este contexto, Banesto ha obtenido unos resultados positivos y de calidad, gracias a su solidez financiera y al desarrollo de un modelo de negocio estructurado en torno a la captación y vinculación de clientes, la gestión de costes y de riesgos.

El margen de intereses ha alcanzado en 2009 los 1.730,7 millones de euros, un 9,6% superior al registrado el año anterior. Este importante avance es el resultado del negocio derivado de la captación y vinculación de clientes, de la gestión de márgenes y del balance, desarrollada por el Banco.Las comisiones netas ascienden a 607,6 millones de euros, un 1,9% menores que las
registradas en 2008. Este descenso es consecuencia de la bajada sufrida a lo larg del año anterior en el volumen de fondos de inversión y pensiones gestionado, que ha provocado en 2009 un descenso interanual en las comisiones de esta actividad. Sin embargo, las comisiones de servicios y seguros han tenido una notable progresión y han alcanzado los 509,4 millones de euros, con un crecimiento del 6,1% respecto al ejercicio precedente logrado, en gran medida, por la mayor vinculación y transaccionalidad de nuestros clientes. Los resultados de operaciones financieras han ascendido a 157,0 millones de euros, un 3,7% más que en 2008. La fuente básica de estos ingresos sigue siendo la distribución de productos de tesorería a clientes, operativa que soporta la recurrencia de esta línea de resultados. Resultante de esta evolución, el margen bruto en 2009 ha ascendido a 2.562,2 millones de euros, un 4,8% más que en 2008.

Los gastos generales y amortizaciones, han experimentado en 2009 un crecimiento interanual de solo el 0,9%, porcentaje sensiblemente menor al registrado por los ingresos, lo que se ha traducido en una nueva mejora en el ratio de eficiencia, que al cierre del ejercicio 2009 es el 38,9%, frente al 40,5%, registrado un año antes. Resultado del aumento de los ingresos y del control de costes, el margen neto de explotación de 2009 ha alcanzado los 1.564,4 millones de euros, lo que supone una mejora del 7,4% respecto al año anterior. Las dotaciones para insolvencias han ascendido a 382,0 millones de euros, un 27,4% más que en 2008, aumento derivado del crecimiento de la morosidad en el ejercicio, que en el caso de Banesto lo está haciendo a un ritmo inferior al que está experimentando el sistema.

El beneficio ordinario antes de impuestos se ha situado en 1.157,5 millones de euros. Deducida la previsión de impuestos y considerando el impacto de los resultados atribuidos a minoritarios, el beneficio neto atribuible al grupo, antes de resultados y saneamientos extraordinarios, ha sido de 824,0 millones de euros, un 0,3% más que en 2008. Con el fin de seguir fortaleciendo la situación patrimonial del Grupo, se han destinado a provisiones las plusvalías extraordinarias obtenidas en 2009 y se han realizado provisiones adicionales por un importe total neto de 377 millones de euros (264,2 millones una vez considerado el efecto impositivo). Dentro de este importe se incluye una dotación voluntaria de 100 millones a la provisión genérica de insolvencias. Con ello, el beneficio neto atribuible al grupo ha alcanzado los 559,8 millones de euros, un 28,2% menos que el ejercicio precedente.

BALANCE
Durante el año 2009 se ha ido acentuando la tendencia de una menor demanda del crédito en el mercado. En estas circunstancias, Banesto ha continuado con su política de crecimiento selectivo, y al acabar 2009 la inversión crediticia asciende a 75.927 millones de euros, un 2,9% menos que al cierre de 2008. El aumento de la morosidad en el sistema, consecuencia del deterioro de la situación económica, es un hecho al que lógicamente no es ajeno Banesto, pero presenta un mejor comportamiento comparado. Al cierre de 2009 la tasa de morosidad es del
2,94%, y la cobertura con provisiones del 63,4%.

Los recursos de clientes al cierre de 2009 alcanzan los 67.996 millones de euros, que son un 0,1% superiores a los registrados un año antes. Los fondos gestionados fuera de balance han consolidado la recuperación iniciada a finales del primer semestre y ascienden al acabar 2009 a 10.921 millones de euros, un 12,1% más que el año anterior, y las cuentas corrientes, que suponen 17.727 millones de euros, tienen un crecimiento en el año del 18,1%. El nivel de capitalización del Banco está muy por encima de los mínimos exigidos, con un exceso de capital sobre los mínimos requeridos de más de 2.200 millones. Al acabar 2009 el Ratio BIS II es del 11,30%, con un Tier I del 8,72%.